Tesla renforce ses liens avec l'infrastructure d'IA (AI Infrastructure) grâce à une vente de Megapack à 430 millions de dollars à xAI

Dans un mouvement significatif qui souligne la convergence entre l'intelligence artificielle et les infrastructures énergétiques durables, Tesla a révélé une relation commerciale substantielle avec xAI, la société d'intelligence artificielle fondée par Elon Musk. Selon un récent dépôt 10-K auprès de la U.S. Securities and Exchange Commission (SEC), Tesla a vendu pour $430 million de ses batteries Megapack à l'échelle utility à xAI au cours de l'exercice 2025.

Cette transaction met en évidence le rôle critique que joue le stockage d'énergie (energy storage) dans la course aux armements de l'IA en plein essor, notamment pour alimenter d'immenses grappes de calcul comme le superordinateur "Colossus" de xAI. À mesure que la demande de puissance de calcul augmente pour soutenir la formation de grands modèles de langage (Large Language Model, LLM), la relation symbiotique entre les différentes entreprises de Musk devient de plus en plus déterminante pour définir le paysage de l’infrastructure d'IA.

La convergence stratégique de l'énergie et du calcul

La vente de systèmes de stockage de batteries à xAI représente plus qu'une simple transaction financière ; il s'agit d'un alignement stratégique du matériel et de la gestion énergétique. Les systèmes Megapack sont apparemment déployés pour soutenir les opérations massives de centres de données (data center), en particulier l'installation de Memphis, Tennessee, qui abrite le superordinateur Colossus. Cette installation est reconnue comme l'une des plus grandes grappes d'entraînement d'IA au monde, alimentée par plus de 100 000 NVIDIA H100 GPUs.

Les centres de données de cette ampleur exigent non seulement des quantités énormes d'électricité, mais aussi une stabilité de puissance extrême. Les cycles d'entraînement d'IA peuvent durer des semaines ou des mois ; une fluctuation momentanée d'alimentation peut interrompre ces processus coûteux. Le déploiement de Megapacks assure une fourniture d'énergie stable, offrant des capacités de lissage des pointes et une alimentation de secours que l'infrastructure réseau traditionnelle peut avoir du mal à fournir de manière constante.

Pourquoi les centres de données d'IA ont besoin de stockage industriel

Le profil de puissance d'une installation d'entraînement d'IA diffère sensiblement de celui d'un centre de données classique pour l'hébergement web. L'intensité computationnelle entraîne d'énormes pics de consommation d'énergie.

Table 1: Exigences de puissance comparatives

Comme indiqué dans le tableau ci‑dessus, l'intégration de solutions de stockage d'énergie est essentielle pour gérer la haute densité de puissance et la variabilité de charge associées aux charges de travail d'IA modernes.

Enchevêtrements financiers : la "Muskonomy" en action

Le dépôt auprès de la SEC détaille un réseau financier de plus en plus profond entre les entreprises d'Elon Musk. Alors que les 430 millions de dollars de revenus issus des ventes de batteries renforcent la division énergie de Tesla, les flux de capitaux vont dans les deux sens. Le dépôt a également révélé que Tesla a investi $2 billion dans xAI lors d'un tour de financement au premier semestre 2025. Cet investissement faisait partie d'une plus grande levée de série B où xAI a récolté environ $6 billion à une valorisation pré-money de $18 billion.

Cette relation réciproque — Tesla apportant du capital et du matériel énergétique critique, tout en pouvant bénéficier des avancées logicielles de xAI — démontre une stratégie d'intégration verticale unique dans l'industrie technologique. Contrairement à des concurrents tels que Microsoft ou Google, qui doivent se procurer l'infrastructure énergétique auprès de fournisseurs tiers, l'écosystème de Musk permet un déploiement rapide de solutions d'alimentation directement depuis une entreprise sœur.

Cependant, ces transactions entre "related party" suscitent souvent un examen attentif en matière de gouvernance d'entreprise. Le conseil d'administration de Tesla a autorisé ces transactions, en les mentionnant dans les dépôts, mais ils soulignent la dépendance croissante de la proposition de valeur future de Tesla vis‑à‑vis des technologies d'IA, de Full Self-Driving (FSD) au robot humanoïde Optimus.

Tesla Energy : une croissance qui dépasse l'automobile

Alors que Tesla est historiquement connue comme un constructeur automobile, 2025 s'est avéré être une année charnière pour sa division énergie. La vente à xAI est un microcosme d'une tendance plus large : l'activité de génération et de stockage d'énergie de Tesla se développe à un rythme qui éclipse son segment automobile.

En 2025, Tesla a déployé un record de 20.3 gigawatt-heures (GWh) de produits de stockage d'énergie, représentant une augmentation substantielle par rapport aux 14.7 GWh déployés en 2024. Les revenus du segment génération et stockage d'énergie ont grimpé à $11.1 billion, en forte hausse par rapport aux environ $6 billion de l'année précédente.

Le Megapack, un système de batterie containerisé à peu près de la taille d'un conteneur d'expédition, est devenu le produit phare de cette division. Il est conçu pour stocker l'énergie générée par des sources renouvelables, telles que le solaire ou l'éolien, et la restituer lorsque la demande est élevée. Pour les centres de données gourmands en énergie, cette capacité n'est pas seulement "verte" ; elle est opérationnellement nécessaire pour contourner les goulots d'étranglement du réseau qui ralentissent actuellement la construction de centres de données à l'échelle mondiale.

Le "Colossus" de Memphis : une étude de cas sur la rapidité

La destination spécifique pour nombre de ces batteries, l'installation de xAI à Memphis, sert d'étude de cas sur la vitesse à laquelle l'infrastructure d'IA est construite. Le superordinateur Colossus a été mis en ligne en environ quatre mois — un calendrier inconnu dans la construction traditionnelle de centres de données.

La capacité à se procurer des unités Megapack directement auprès de Tesla a probablement accéléré ce calendrier. Typiquement, l'obtention d'une alimentation de secours à l'échelle industrielle implique des cycles d'approvisionnement longs et des études de raccordement au réseau. En déployant du stockage sur site, xAI a pu potentiellement atténuer les retards de raccordement, permettant aux GPU de commencer les cycles d'entraînement plus tôt. Cette rapidité constitue un avantage concurrentiel critique dans la course au développement de l'intelligence artificielle générale (Artificial General Intelligence, AGI).

Implications futures pour l'industrie de l'IA

L'accord entre Tesla et xAI établit un précédent sur la manière dont les géants technologiques peuvent aborder le "goulot d'étranglement énergétique". À mesure que les modèles d'IA se dimensionnent — nécessitant 10x ou 100x plus de calcul — la demande énergétique correspondante dépassera les plans d'expansion actuels des réseaux publics.

Tendances clés à surveiller :

1. Calcul indépendant du réseau : Nous nous attendons à voir davantage de laboratoires d'IA construire des solutions d'alimentation "derrière le compteur" (behind-the-meter), utilisant des champs solaires et du stockage par batterie pour réduire la dépendance aux réseaux publics sous tension.
2. Intégration verticale de l'alimentation et de la logique : Les entreprises qui contrôlent à la fois l'approvisionnement en puces (ou des partenariats étroits) et l'approvisionnement en énergie domineront. Tesla et xAI sont des pionniers de ce modèle.
3. Monétisation des actifs énergétiques : Pour Tesla, xAI n'est pas seulement un client mais un valideur du Megapack pour le secteur de l'informatique haute performance (HPC), ouvrant potentiellement un nouveau segment B2B au‑delà des fournisseurs d'utilités.

Conclusion

La divulgation de la vente de Megapack d'un montant de $430 million à xAI est plus qu'une simple note financière ; c'est un indicateur clair des besoins physiques de la révolution de l'IA. Alors que xAI repousse les limites de l'intelligence des modèles avec Colossus, Tesla pivote pour devenir un fournisseur d'infrastructures fondamental pour l'ère de l'IA. Cette synergie laisse présager que, dans un futur proche, la contrainte à la progression de l'IA pourrait ne pas être le silicium, mais les électrons — et la capacité de stockage pour les gérer.

Pour les observateurs de l'industrie, le message est clair : la feuille de route vers une IA avancée passe par une infrastructure énergétique avancée.